4 Formas de aprovechar al máximo su declaración de impuestos o bonificación

Por Jahaira Martinez - Banco de Oklahoma

Las temporadas de impuestos y bonificaciones están sobre nosotros. Si usted se encuentra entre el 64% de los contribuyentes que reciben un reembolso de impuestos o está empleado por el 66% estimado de las empresas que ofrecen bonificaciones, esta temporada presenta una oportunidad para tomar decisiones financieras estratégicas que pueden beneficiarlo a largo plazo. Aquí hay cuatro maneras de asignar estos fondos para un futuro financiero más saludable.

1. Reservar los ahorros a corto plazo

Trate de reservar al menos de tres a seis meses de gastos de manutención. Puede comenzar asignando una parte de su reembolso de impuestos o bonificación a una cuenta de ahorros de fácil acceso. Esto ayuda a garantizar que esté preparado para gastos imprevistos sin recurrir a deudas con intereses altos, como las tarjetas de crédito.

2. Aumentar los ahorros a largo plazo

Considere la posibilidad de destinar parte de su reembolso o bonificación a ahorros a largo plazo, es decir, dinero reservado para metas a varios años vista. Estas metas pueden incluir ahorrar para el pago inicial de una casa, la educación universitaria de un hijo o su propia jubilación. El lugar donde ahorre este dinero depende del objetivo. Por ejemplo, es posible que desee considerar un plan 529 para ahorrar para la educación universitaria de su hijo o una cuenta de jubilación con ventajas fiscales, como una IRA para su propia jubilación.

3. Refuerce su cuenta de jubilación

Si no has llegado al máximo de tus contribuciones a las cuentas de jubilación como un 401(k) o una IRA, considera usar estos fondos para ponerte al día. Las personas de 50 años o más son elegibles para contribuciones de recuperación de $7,500 adicionales a un plan 401(k) y $1,000 a una cuenta IRA, lo que eleva los totales a $30,500 y $8,000 respectivamente para 2024.

4. Reducción y consolidación de deudas

Considere la posibilidad de pagar las deudas que tienen tasas de interés altas y que no ofrecen deducciones fiscales, como las deudas de tarjetas de crédito o los préstamos personales. Si tiene varias deudas, considere la consolidación de deudas.

ENGLISH:

4 ways to make the most out of your tax return or bonus

Tax and bonus seasons are upon us. If you're among the 64% of tax filers receiving a tax refund or are employed by the estimated 66% of companies offering bonuses, this season presents an opportunity to make strategic financial decisions that can benefit you in the long term. Here are four ways to allocate these funds for a healthier financial future.

1. Shore-up Short-Term Savings

Aim to set aside at least three to six months' worth of living expenses. You can start by allocating a portion of your tax refund or bonus to a readily accessible savings account. This helps ensure you're prepared for unforeseen expenses without resorting to high-interest debt like credit cards.

2. Increase Long-Term Savings

Consider allocating part of your refund or bonus into long-term savings—money set aside for goals several years away. These goals can include saving for a down payment on a house, a child's college education, or your own retirement. Where you save this money depends on the goal. For example, you might want to consider a 529 plan to save for your child’s college education or a tax-advantaged retirement account such as an IRA for your own retirement.

3. Reinforce Your Retirement Account

If you haven't maxed out your contributions to retirement accounts like a 401(k) or an IRA, consider using these funds to catch up. Individuals 50 years and older are eligible for catch-up contributions of an additional $7,500 to a 401(k) and $1,000 to an IRA, bringing the totals to $30,500 and $8,000 respectively for 2024.

4. Debt Reduction and Consolidation

Consider paying down debts that have high interest rates and don't offer tax deductions, such as credit card debts or personal loans. If you have multiple debts, consider debt consolidation.